产品骨架保费不随年龄递增

分红型终身危疾，作为基本计划单独投保，保障终身。货币只有美元，没有港元选项。缴费期 10 / 18 / 25 年，25 年缴的投保年龄上限是 55 岁。

有个细节值得单独说：它的保费率虽然不保证、保险公司有权检讨调整，但不会因为受保人年龄增长而涨。这意味着 30 岁锁定的费率，后面不会变成 40 岁、50 岁的价格。对长缴期的保单，这一条比首年便宜几百美元重要。

疾病覆盖三款中最少

115 种：57 种严重疾病、1 种非严重疾病（须手术之脑动脉瘤，赔 50%）、44 种早期危疾、13 种严重儿童疾病。

数量最少，但它覆盖了一件别家不常提的事：保单签发时病征未被发现的先天性疾病，所引致的受保危疾也赔。很多保单把先天性疾病整体列为不保，这一条在儿童保单上很实在。

癌症的定义划了六条排除线：T1N0M0 或以下的甲状腺肿瘤、T1a/T1b 或以下的前列腺肿瘤、RAI 第三期以下的慢性淋巴性白血病、非恶性黑素瘤的皮肤癌、HIV 相关的癌，以及任何癌前病变、非侵略性癌或原位癌。原位癌另有一条边界：CIN II 或以下、PIN II 或以下、皮肤原位癌都不算。

首十年加码30 岁档 +50%

首 10 个保单年度有一层「升级保障」，在赔严重疾病、非严重疾病、级别二深切治疗或身故时一起发。非严重疾病赔升级额的 50%，其余赔 100%。

比例按投保时年龄分两档：30 岁及以下加 50%，31 岁及以上加 35%。30 岁投保正好站在 50% 那一档，和保诚、安盛同水平；晚一年买，这一层就掉到 35%，少 15 个百分点。

升级保障在没赔完的部分，可以在第 9 个保单周年日或 64 岁后（以较早者为准）转成终身寿险或危疾计划，不用重新提交健康资料。

早期与轻症通波仔只赔一次

每项早期危疾赔 20%，单项个人上限 5 万美元。骨质疏松连骨折是 10%，且只保到 70 岁。原位癌可以按不同器官赔最多 2 次。

和保诚比，差距落在两处：一是通波仔（经皮穿刺冠状动脉介入）只赔 1 次，保诚给 2 次；二是原位癌、早期甲状腺或前列腺癌、次级侵害性恶性肿瘤这几项，保诚给 25%，友邦是 20%。

它有一项别家没有的：65 岁或以上、且保费已缴清、保单从未赔过任何预支赔偿，确诊早期危疾时可以拿双倍早期危疾赔偿，多赔一次，每保单上限 2.5 万美元。用得上的人不多，条件卡得死。

多次赔付上限 1,100%，至 85 岁

首次严重疾病赔 100%。累计预支赔偿达到原有保额 100% 之后，「10X 多重危疾赔偿」启动，为癌症、心脏病、中风、亚尔兹默氏病 / 脑退化、柏金逊额外赔，每次 100%，最多 10 次。

但总数被分病种封住了：癌症合计最多 6 次（600%），心脏病与中风合计 3 次（心最多 2 次、中风最多 2 次，合计 300%），脑退化与柏金逊合计只有 1 次（100%）。三项相加 1,100%。

关键限制：这套多重赔付只到 85 岁。85 岁之后的复发，不再赔。

癌症路径现金与多次，两条都能走

癌症赔过之后，它给的是两种领取节奏，不必二选一：10X 的多次给付可以继续用，一次 100%；「持续癌症现金选项」也能同时开，每月领原有保额的 5%，最长 100 个月或至 85 岁，以较早者为准。两条路共用同一笔癌症额度，合计封顶 600%。

节奏不同，用途也不同。一次性给付适合手术、海外就医这类集中支出；按月领适合覆盖后面几年的标靶、免疫治疗和收入中断。真正烧钱的不是确诊那一下，是后面那几年。

等候期：癌对癌 3 年，非癌转癌 1 年。持续现金每 6 个月要交一次专科医生报告，证明仍在患病且仍在接受积极治疗。

还有一档换算要记住：已经就癌症赔满 300% 之后，持续癌症现金最高只能再领余下的 300%，也就是 60 个月，不是 100 个月。100 个月是没动过 10X 多重赔付时的上限。

脑退化年金

85 岁前确诊亚尔兹默氏病 / 不可还原的器质性脑退化，或柏金逊症，除了 100% 一笔过赔付，还有一层终身年金：1 年等候期后，每个保单年度额外支付原有保额的 6%，直到受保人身故或保单终止。

和安盛的 12% 比，比例低一半。但安盛只给到 100 岁，友邦是终身。如果受保人活到 95 岁，友邦累计拿 6% × 约 24 年 = 144%，安盛是 12% × 约 14 年 = 168%。年金领得越久，差距越小。

要领这笔钱，每年得在赔付日前 1 到 2 个月提交在生证明。脑退化的赔付还需要 MMSE 测验 10 分或以下。

观察期与等候期

保单签发后 90 日内首次出现病征的疾病不保，这是观察期。

多重赔付之间的等候期：上一次严重疾病之后再确诊，1 年；两次都是癌症，3 年。如果上一次索偿的是早期危疾、严重儿童疾病或级别一深切治疗，等候期不适用。

还有一条容易忽略的：多重赔付要求「新确诊的另一次心脏事故」或「新或更严重神经功能障碍的中风」，要提供全新诊断证明。同一个病反复索赔，不是自动过的。

儿童与孕期

「首护挚宝」版本可以让准妈妈在怀孕 22 周起投保，受保人 18 至 45 岁。出生后 90 日内确诊，赔 20%；90 日后赔 100%。

儿童相关保障包括：13 种严重儿童疾病各 20%（单项上限 5 万美元）；「儿童成长保障」下 5 种病（天使综合症、专注力不足 / 过度活跃症、妥瑞症各赔 5%，大理石骨病、严重脑癇症各 20%）；严重黄疸每日 0.1%、最多 7 日、每日上限 250 美元；脐带血干细胞移植额外 10%、上限 3.5 万美元。

唐氏综合症有个特别的安排：产前无创检查结果是「低风险」，出生后却确诊，余下保费全免。父母在 75 岁前身故，子女保费免到 25 岁；配偶身故则免全部，这两个是「市场首创」。

保费豁免

预支赔偿累计达到原有保额 100% 时，基本保单余下的定期保费全免。但附加契约的保费不豁免，要继续交才有效。

比保诚少一档：保诚在赔早期危疾时就豁免 1 年保费，友邦要等到累计赔满 100%。对于只赔了 20% 原位癌的客户，友邦这边保费照交，保诚那边可以先免一年。

父母 / 配偶身故豁免是三家里独有的：保单生效满 2 年、身故发生在 75 岁前，子女保单免到 25 岁，成人保单免全部，且保单价值不受影响。

分红结构

分红型，有保证现金价值加非保证终期分红。终期分红在保单生效满 5 年后，每个保单年度至少公布一次，属非累积性质。

退出或理赔时按比例发放：退保、身故、或严重疾病 / 早期危疾 / 深切治疗的赔偿发生在第 5 个保单周年日之后，相应比例的终期分红同时支付。

产品册自述「总保费较低，于较早保单年期获更高保证回报」。这句话要打折听，分红是非保证的，真正该看的是公司每年公布的分红实现率，不是宣传语。

保费效率三款最低

30 岁男性、非吸烟、15 万美元保额、25 年缴：每年 3,693 美元，25 年总缴 92,325 美元，每万美元保额年缴约 24.6 美元。

比保诚低 282 美元 / 年，比安盛低 1,013 美元 / 年。25 年下来，比安盛少付 25,325 美元。

还有一个「缴付额外保费」的选项：投保时一次性多缴一笔，之后每年的定期保费降低。以保单册里的案例，41 岁男性、18 年缴，这样做整个缴费期省约 13%。代价是这笔钱一开始就要拿出来，且选定后不能取消或改回。

产品骨架

股东全资分红型终身危疾，基本计划。货币可选港元或美元，这是三家里唯一给港元选项、且不强制美元的（安盛也有港元，但同时提供澳门币，组合更杂）。

缴费期选择最多：5 / 10 / 15 / 20 / 25 年。25 年缴投保年龄到 50 岁，比友邦的 55 岁窄。计划现时的长期目标资产配置是 55% 固定收益证券、45% 股票类别证券，权益比重比一般危疾产品高，分红波动也会更大。

疾病覆盖

127 种：56 种严重病况、49 种早期严重病况、22 种儿童疾病（15 种严重 + 7 种次级严重）。

儿童那 22 种里有一组是它自称市场首创的：严重湿疹、严重风疹、肺炎、严重哮喘。这四种在大陆家庭的实际发生率不低，尤其小儿哮喘和肺炎，是能摸到的保障，不是凑数的罕见病。

早期、儿童、深切治疗三项的合计上限是基本投保金额的 95%，不是 100%。但实际碰不到：早期单次 20%–25%，要走满 95% 得四五种病况接连发生，多数保单上这个上限是摆设。

癌症定义比另两家更严一档：除了早期甲状腺（T1N0M0 或以下）、早期前列腺（T1a/T1b 或以下）、RAI 第三期以下 CLL、非黑色素瘤皮肤癌与 HIV 相关肿瘤，还把子宫颈上皮内瘤变 CIN I–III、子宫颈鳞状上皮内病变、以及交界性或低恶性潜力的肿瘤一并排除。友邦只写到 CIN II，安盛的清单里没有 CIN 这一项。

首十年加码条款写死 +50%

第 10 个保单周年日或之前确诊 56 种严重病况或身故，额外赔基本投保金额的 50%。条款里直接写明数字，不按投保年龄分档。

这一点比友邦干脆。友邦要翻利益说明才知道自己那一档是多少，保诚翻开保障表就是 50%。

这层保障在结束前后 1 个月内，可以转成一份指定的新寿险计划，不用额外健康证明。转换不需要重新核保，对有健康变化的人有价值。

早期与轻症四项 25%，各可赔 2 次

分两档：冠状动脉血管成形术（通波仔）、原位癌、早期甲状腺或前列腺癌、次级侵害性恶性肿瘤这四项赔 25%；其余 45 种早期严重病况赔 20%。

更关键的是次数：通波仔和原位癌各自最多可以赔 2 次。友邦的通波仔只有 1 次。心血管病做第二次支架的概率不低，这条差距是实际会用上的。

限制在于 8 种指定早期病况（含原位癌、通波仔、早期甲状腺或前列腺癌、次级侵害性恶性肿瘤、严重睡眠窒息、严重脑癇、严重精神病）各有 5 万美元的个人上限。第二次通波仔还有个条件：首次造影显示狭窄不超过 60%。

多次赔付1,100% 里有 100% 是人寿

首次严重疾病赔 100%。之后启动「严重疾病延伸保障」，最多到 86 岁，分五个疾病组别各自封顶：癌症 200%、心脏病发作 / 中风 200%、脑退化 / 柏金逊 100%、主要器官及功能 200%、其他 200%，合计 900%。

再加一层「人寿延伸保障」：赔过严重疾病后存活满 1 年，86 岁前身故，再赔基本投保金额的 100%。900% + 100% 首赔 + 100% 人寿 = 官方说的 1,100%。

这就是那个常被误读的数字：只看重疾机制，它最多 900%；把 100% 人寿延伸加进来，才成 1,100%。友邦的 1,100%、安盛的 1,300% 都在重疾机制内。三个总数摆在同一张表里，内涵并不一样。

癌症路径没有按月领的选项

癌症属疾病组别 1，延伸保障的额度是 200%，加上首赔 100%，癌症合计封顶 300%。等候期 1 年，两次都是癌症则 3 年。

它没有持续癌症现金选项。友邦和安盛都能把癌症赔付改成每月 5%、最长 100 个月的现金流，保诚只能一次次拿一笔。

300% 的总额上限，也低于友邦的 600% 和安盛的 600%（+55% 晚期支援）。如果客户最担心的是癌症反复和长期治疗，这是三款里最弱的一环，应该直接说清楚。

前列腺癌另有一条年限：若上一次赔的是前列腺癌，而受保人在 71 岁后确诊同一癌症的持续、复发或扩散，必须证明两次确诊期间持续接受积极治疗（不含激素治疗）才赔。友邦与安盛的门槛都写在 70 岁。

脑退化年金

86 岁前确诊严重脑退化症或柏金逊病，确诊 1 年后开始，每年支付基本投保金额的 6%，直到受保人身故。这项它标为「市场独有」。

「严重脑退化症」的定义卡得具体：MMSE 测验 10 分或以下（满分 30），或在另一项医学验证的认知功能测试中取得同等分数。这比只写「确诊脑退化」要严，好处是理赔标准清晰，坏处是轻度与中度认知障碍拿不到。

安盛给 12%，但只到 100 岁。保诚 6% 终身。如果家族长寿，终身的 6% 可能更划算；如果只担心 80 到 95 岁这一段，安盛的 12% 更解渴。

观察期与等候期

保单签发后 90 日内首次出现病征的疾病不保。多重赔付之间的等候期：两次严重疾病相隔最少 1 年；若两次同属癌症，最少 3 年。

代价在另一处：如果已经赔付严重疾病保障，而受保人此前未确诊严重脑退化或柏金逊病，保单会在紧随 86 岁的保单周年日终止。也就是说，重疾赔完之后，这张保单最多陪到 86 岁，不是终身。友邦和安盛的多重赔付也到 85 岁，但它们的保单本身不到期。

儿童与孕期

「挚爱宝」版本怀孕 20 周起可投保，孩子出生即受保，涵盖先天性病况。出生后 90 日内确诊赔 20%，90 日后 100%；身故 180 日内赔 20%，之后 100%。

22 种儿童疾病保到 18 岁。严重初生婴儿黄疸每天赔 0.1%、最多 7 天、每日上限 250 美元 / 2,000 港元。新任母亲产后抑郁赔基本投保金额的 5%，上限 1.25 万美元 / 10 万港元，要求 6 个月内确诊并接受至少 6 次认知行为治疗。这一条三家里只有它和安盛有。

亲子保费豁免：持有人或其配偶身故，免保费到孩子 26 岁，比友邦的 25 岁多一年。持有人须 19 至 51 岁，且有 2 年等候期（意外身故除外）。

初生婴儿黄疸的门槛写得很具体：须至少连续 5 天住院进行光照治疗，按每日 0.1% 保额赔付、上限 7 日；孕期 37 周前出生的婴儿不在保障范围内。早产儿的黄疸发生率更高，恰好被划在外面。

保费豁免早期索偿即免一年

两档机制，比另两家细：赔了早期严重疾病或严重儿童病况，往后 12 个月的到期保费豁免；赔了严重疾病保障，往后所有保费豁免。

友邦和安盛都要等累计赔偿达到 100% 保额才免。原位癌只赔 20%，在友邦那边保费照交，保诚这边先免一年。金额不大，但理赔体验的差别很明显。

分红结构

股东全资分红计划，红利形式是特别红利，属一次性非保证红利。退保、索偿严重疾病保障或身故时，可能派发。

和友邦的终期分红结构类似，都不累积、不是每年现金。差别在资产配置：保诚股票类 45%，比传统危疾产品进取，长期预期回报可能更高，波动也更大。

分红实现率要自己去保诚官网查，别只看建议书上的演示数字。这一条三家都一样。

保费效率

30 岁男性、非吸烟、15 万美元保额、25 年缴：每年 3,975 美元，25 年总缴 99,375 美元，每万美元保额年缴约 26.5 美元。

比友邦贵 282 美元 / 年，比安盛便宜 731 美元 / 年。处中间。

多付的这 7.6%，买到的是两层东西：重疾赔完还有 100% 人寿、早期索偿免一年保费。值不值，取决于客户更怕哪一头。

产品骨架保障到 100 岁

分红型终身危疾，基本计划。货币港元 / 澳门币 / 美元三选。缴费 10 / 15 / 20 / 25 年，投保年龄 0 至 60 岁。

保障期到被保人 100 岁，比友邦和保诚的「终身 + 多重赔付至 85 / 86 岁」更直白。不过要注意：多重赔付、持续癌症、即时支援、中风复康这几项仍然只到 85 岁，只有认知障碍照顾者年金能延续到 100 岁。

疾病覆盖135 种，三款最宽

135 种：63 种严重疾病、72 种非严重疾病（其中 51 种是重大手术），另有 3 种「早期风险状况」单独列出。

它的疾病清单结构和另两家不同：把大量手术列进非严重疾病，而不是塞进「重大手术」的附加条款。好处是定义清楚、赔起来直接，坏处是「72 种非严重」这个数字里有相当比例是手术，不是病。

未知的先天性病况引致的疾病同样受保。

前列腺癌用的是另一套坐标：Gleason 评分小于 7 且经组织学分类低于 T2N0M0，而不是另两家的 T1a/T1b 分期。同一颗肿瘤，在 TNM 上可能算 T1c 被排除，在 Gleason 上却要看评分——两套标准下赔与不赔，结果可能不一样。

它还给两类病种设了确诊年龄下限，另两家没有：肌营养不良症、严重头部创伤、进行性核上神经麻痹症、脊髓肌肉萎缩症，连同对应的三种早期版本，须 5 岁以上确诊；不能独立生活须在 15 至 75 岁之间。前一组病多在幼儿期发病，5 岁下限意味着 5 岁前确诊不赔。

首十年加码

第 10 个保单周年日前，如果须支付严重疾病保险赔偿或身故保险赔偿，额外赔保额的 50%。规则简单，没有年龄分档。

另有一个「额外投保指定计划或附加契约」的加码安排，属于搭售激励，不属于基础保障，谈的时候要分清。

早期与轻症次数不设限

两层结构。第一层是「早期风险守护」，只保 3 种：心肌病（早期扩张型）、大肠息肉（锯齿状腺瘤／息肉）、乳房癌前病变，各赔 5%，合计最多 2 次。比例低，但保到 100 岁。

第二层是「非严重疾病」，72 种各赔 20%，单项上限 5 万美元，索偿次数不设限制，只要还没用尽保额的 100% 就可以一直赔。

这是三款里唯一这样设计的。友邦每种病只赔 1 次，保诚大多数也只赔 1 次。「次数不设限」对通波仔、原位癌、糖尿病视网膜病变这类会反复的病，实际价值高于多列 20 种罕见病。

多次赔付上限 1,300%，三款最高

首次严重疾病赔 100%。当早期风险守护、非严重疾病、严重疾病三项的已付及应付赔偿累计达到保额 100% 后，「严重疾病多重保险赔偿」启动，直到被保人 85 岁，每次赔 100%。

次数按病种分：癌症最多 5 次、心脏病发作 2 次、中风 2 次、严重认知障碍症 1 次、其他严重疾病 2 次，合计最多 12 次（含首赔），1,200%。加上早期与非严重疾病的 100%，官方宣称总保障 1,300%。

多重赔付的等候期：任何两种严重疾病之间至少 1 年；癌症另按 1 年（新癌症）或 3 年（复发、扩散、持续）计算。

有四项明确不参与多重赔付，这一点另两家没有写：已接受根除性全乳切除术及放射治疗的乳房原位癌、不能独立生活、末期疾病、深切治疗连复杂手术。也就是说，1,300% 这个总数，不包括这四项的第二次赔付。

癌症路径三重结构，晚期另加 55%

癌症这块它铺得最厚，有三层：

一、严重疾病多重赔偿，癌症最多 5 次，每次 100%。二、「持续癌症保险赔偿」，每月保额 5%、最长 100 个月、合计 500%；三者相加，癌症总额封顶 600%。三、「即时支援保险赔偿」，晚期癌症在严重疾病赔偿应付后 30 日起，每月再赔 5%、长达 11 个月，合计 55%。

最后这 55% 是额外给的，不计入 600% 上限。友邦的癌症上限也是 600%，但没有这一层。

代价：一旦开始领持续癌症保险赔偿，就不能再就任何癌症索偿严重疾病多重赔偿；持续现金每 6 个月要交专科医生报告，确认仍在患病并接受治疗。

前列腺癌另有一条年限：70 岁后确诊的复发、扩散或持续癌症，须证明上一次确诊至今已接受专科医生建议的癌症治疗，才符合赔偿条件。

脑退化年金12%/年，但只到 100 岁

85 岁前确诊严重认知障碍症，每年赔保额的 12%，直到被保人 100 岁。这是三款里比例最高的，正好是友邦和保诚的两倍。

两个限制要讲清楚：一是只到 100 岁，不是终身；二是条款写的是「严重认知障碍症」，柏金逊病没有单独列进这项年金。

粗算一下：80 岁确诊，领到 100 岁是 20 年 × 12% = 240%。同样情况友邦是 6% 终身，活到 100 岁也是 120%。如果活过 100 岁，友邦继续给，安盛停了。

观察期与等候期

观察期是三款中最短的：保单日期或复效日起 60 日内出现病征、接受治疗或确诊，不保。友邦和保诚都是 90 日。

多重赔付之间的等候期与另外两家一致：相隔 1 年。持续癌症选项另设等候期，全新癌症 1 年，复发、扩散或持续 3 年。

不保事项也写得最细：前已存在情况、HIV、自我伤害或自杀、酒精或非处方药物中毒、犯罪行为、非商用客机搭乘。自杀另有 1 年除外期。

儿童与孕期孕 18 周即可投保

「爱宝保」版本怀孕 18 周起可投保，是三款里最早的（保诚 20 周、友邦 22 周）。出生后 60 日内确诊严重疾病赔 20%，之后 100%。

孕期与产后这一段它给得最细：妊娠并发症实报实销，每次就诊上限 250 美元、每次怀孕合计最多 50 次；产后抑郁按已缴保费 105% 赔付、上限 1.25 万美元；分娩身故可从第 2 个保单年度起豁免全部保费。

儿童阶段有 15 种儿童非严重疾病、儿童照顾者赔偿（每月 5%、最长 11 个月）、以及教育特殊支援。这一组在另两家是没有的。

保费豁免

主机制和前两家一样：所有已付及应付赔偿累计达到保额 100% 时，从下一个保费到期日起豁免基本计划全部保费。

另外两档是它独有的：持有人身故保费豁免，适用于保单生效时 50 岁或以下的父母，豁免至子女 25 岁；分娩身故保费豁免，孕妇在产后 42 日内因怀孕或分娩身故，从第 2 个保单年度起免全部保费。

分红结构

有保证现金价值和终期红利（如有）。终期红利已计入严重疾病赔偿与身故赔偿的应付金额里，不是额外再加一笔。

这一点和友邦、保诚的处理不同：友邦是「赔偿金额 + 相应比例的终期分红」，安盛是「保额 100% + 终期红利 − 已付早期赔偿」，读建议书时容易看错，要看清是加还是含。

保费效率三款最贵

30 岁男性、非吸烟、15 万美元保额、25 年缴：每年 4,706 美元，25 年总缴 117,650 美元，每万美元保额年缴约 31.4 美元。

比友邦贵 1,013 美元 / 年（27%），比保诚贵 731 美元 / 年（18%）。25 年总缴比友邦多 25,325 美元。

这个价差不是没理由：疾病数最多、非严重疾病次数不设限、总上限 1,300%、脑退化年金 12%、孕期 18 周。但这些优势大多要在「真的发生多次理赔」或「活得很长」时才兑现。预算紧的客户买它，断缴风险要算进去。